众安保险拟2017年香港上市,集资约20亿美元

据《路透》旗下FIR援引消息人士指出,互联网保险公司众安在线财产保险股份有限公司(简称众安保险)拟明年在港上市,集资约20亿美元(约156亿港元),目前已选定瑞信、摩通及瑞银为保荐人。

众安保险2013年11月揭牌,由蚂蚁金服、腾讯和平安保险联合发起成立,是国内首家互联网保险公司。其主要的业务是与互联网公司合作,为中国年轻用户提供在汽车、医疗和在线购物领域的保险服务。

对于保险公司而言,实现盈利至少需要3-7年。但对于众安保险来说,成立17个月获得500亿元融资,成立不足两年便实现盈利。然而,这家含着金汤勺成立的保险公司,在迅猛成长的势头之下,也面临着一些忧虑。

背靠阿里腾讯,17个月估值500亿元

2013年11月,众安保险由“三马”(中国平安董事长兼CEO马明哲、阿里巴巴董事局主席马云以及腾讯董事会主席兼CEO马化腾)投资成立,三大巨头持股比例分别为15%、19.9%和15%。

作为国内第一家获得互联网保险牌照的互联网保险公司,众安保险业务流程全程在线,全国均不设任何分支机构,完全通过互联网进行承保和理赔服务。

众安保险拟2017年香港上市,集资约20亿美元

2015年6月7日,众安保险获得保监会正式批复其增资扩股方案。注册资金从10亿元增加到12.40625亿元,同时其A轮融资的金额为57.75亿元,引进外部投资者有摩根士丹利、中金、鼎晖投资、凯斯博、赛富五家机构。

增资扩股之后,众安保险的股东从9家增加至14家。据公开资料显示,蚂蚁金服拥有众安保险16%的股权,仍是其最大的股东。腾讯和中国平安则各持有12%。而新加入的5家外部投资者的持股比例鼎晖投资持股比例最高,占比4.9975%。此轮融资后众安保险的估值高达550亿元。

产品多元,两年内实现盈利

作为国内首家互联网保险公司,众安保险自挂牌之日起就备受资本市场关注。与传统的寿险、财险等保险产品不同,众安保险先后推出多款“场景化”互联网保险产品,如淘宝退运费险。很显然,众安保险的互联网基因更浓重。

据众安保险2015年年度业绩报告数据显示,截止2015年年末,众安保险总资产81亿,较上期年末的12.3亿增加了559%,净利润1.68亿,同比增长530%。数据显示,前五位保费收入主要由其他保险、保证保险、意外伤害保险、责任保险和信用保险构成。

众安保险拟2017年香港上市,集资约20亿美元

而从2014年数据来看,众安保险全年保费收入7.94亿元,退货运费险保费收入6.13亿元,占比77.20%。这意味着阿里事业部依然为众安保险贡献了较大部分保费及利润,同时也说明其对股东的依赖度较高。而针对第一季度业绩下降,业内人士甚至分析认为,这是受没有“双十一”期间带来的巨大退货运费险收入所影响。虽然2015年年报没有披露其他保险的具体构成,但众安保险方面多次表示要降低对股东的依赖程度。

众安保险拟2017年香港上市,集资约20亿美元

除此,众安保险的产品也越来越多元。据统计,截止至去年,众安保险已上线近200款产品。从上表大致可以看出其推出的产品偏向碎片化和场景化。基于不同场景而提供定制化保险产品,众安目前的业务范围已覆盖支付、健康、O2O、货运等。而保费收入较上一年取得较大增长,也正得益于这些“小额、海量、碎片化”的互联网保险产品。

一般而言,在国内寿险公司3-5年能够实现盈利,而财险公司则需要5-7年。成立于2013年的众安保险,2014年实现净利润2728万元,如果加上其他综合收益中可供出售金融资产的公允价值变动,其综合收益约为3341万元。

此外,公司网站还透露,截至2016年5月底,众安保险累计服务客户数量逾4.14亿,保单数量超过45.83亿。去年公司保费增至19.2亿元人民币,纯利增至1.68亿元人民币。

众安也忧虑,互联网保险市场竞争加剧

对于众安保险来说,盈利已不成问题,但其仍面临很多烦恼。

据《21世纪经济报道》报道,一位保险集团的战略负责人表示,互联网基因对于众安保险来说是一把双刃剑。另有业内人士指出,众安保险虽然多有创新,但在渠道上受制于人,互联网保险公司无法设立线下机构的要求,看似实现了轻资产,实际增加了渠道成本。如“场景化”的发展方式令众安保险过度依赖淘宝、百度等重要渠道。2014年众安保险的保费收入约7.94亿元,其中,与淘宝合作的退运险业务收入就有6.13亿元,占到了全部保费收入的77%。

而且尽管有阿里、腾讯这样的巨头为其保驾护航,但这些巨头也在忙于布局自己的保险业务。作为众安保险最大单一股东的蚂蚁金服,一心打造集银行、证券、基金、信贷、征信、信托等于一体的全金融业态。而众安保险更像是其发力互联网保险前的一块试验田。

就在今年7月26日,国泰金融控股股份有限公司对外发布公告,宣布其在大陆的全资子公司国泰财产保险从8亿元,增至至16.33亿元,新增资本金由蚂蚁金服全额认购。认购完成后,蚂蚁金服以51%的持股比例成为国泰产险的控股股东。此外,即使众安保险在互联网领域表现不俗,但车险﹑健康险等业务与传统保险公司相比并不一定占据优势。

对于众安保险的未来发展,总经理陈劲认为:互联网保险1.0是保险的电商化,就是把传统保险搬到线上去买;2.0是场景共生,如淘宝的退货运费险;而3.0则是跨界共创,将互联网保险和其他行业结合创造出完全不一样的东西。因此未来,众安保险也将更多的在跨界方面着力。

温馨提示:百贷网是一个网贷第三媒体,以上内容仅为信息传播之需要,不作为投资参考,p2p网贷有风险,投资需谨慎!

众安保险